대식은 노숙자들 사이에서 우두머리 노릇을 하는 인물이다. 그가 속한 노숙자 무리에 파산한 증권 딜러 석원이 찾아든다. 동성애자 대식은 첫눈에 석원을 사랑하게 된다. 노숙자 신세 탈피에만 골몰하는 석원, 그에 대한 사랑을 감춘 대식, 그리고 대식을 사랑하는 한 여자의 희망 없는 긴 여행이 시작된다. 거친 톤의 화면에 담긴 쓸쓸하면서도 서정적인 풍광이 인상적인 이 영화는 한 동성애자의 슬픈 로맨스를 넘어, 사랑과 정착지를 상실한 현대인의 비가로 느껴진다. 때로 과잉으로 느껴질 만큼 거침 없는 감정 노출이 주연배우 황정민의 호연에 힘입어 오히려 깊은 정서적 공감을 이끌어 내며, 무엇보다도 한국의 공간들을 유례 없이 황량한 느낌으로 그려 낸 촬영이 돋보인다. 드물게 과감한 동성애 표현도 눈길을 끄는 요소.